Sistema operativo único para la operación de carteras de inversión

PROBLEMA

• La operación de fondos de BCI Asset Management se apoyaba en una suite de servicios desacoplados (reportería, soporte comercial, riesgo e inversiones) construida por capas desde 2018, sin un motor único que gobernara portafolio, riesgo y cumplimiento de manera conjunta
• El monitoreo de riesgo (attribution, tracking error, DV01, factor exposure) y el compliance pre/post-trade operaban de forma independiente, sin una fuente única de verdad para inversiones y cumplimiento
• La atribución de rendimiento y el cruce contra benchmarks e índices de pares dependía de consolidar manualmente datos de múltiples sistemas (core RD, COMAPV, CMF, proveedores externos), retrasando la visibilidad para la toma de decisiones
• El negocio de carteras administradas crecía sin infraestructura de reportería propia, subordinado a procesos diseñados para fondos mutuos

SOLUCIÓN

• Abaqus implementó Funds IQ como el sistema operativo único por el que pasa toda la operación de carteras de inversión de BCI Asset Management: fondos mutuos y carteras administradas sobre una misma plataforma
• Se consolidó portfolio management (asset allocation, rebalanceo), riesgo y cumplimiento (performance attribution con descomposición de PnL en efecto precio, FX y cruzado; tracking error, DV01, factor exposure; métricas de riesgo y liquidez como Sharpe, Sortino y VaR) y reportería en un solo núcleo operativo, con benchmarking automático contra índices de mercado y grupos de pares (integrando proveedores como Risk America)
• Más de 30 tareas de integración se automatizaron (ETL) para consolidar cada madrugada los datos de holdings, transacciones y valorización desde el core RD de BCI, el sistema COMAPV (IBM DB2), la CMF y proveedores externos, dejando la plataforma lista con visibilidad del día anterior antes de la apertura de mercado
• Se incorporó un módulo dedicado de carteras administradas sobre el mismo sistema, con reportería propia para esta línea de negocio.
• Se construyó la plataforma sobre una arquitectura de datos consolidada y AI-ready, con seguridad de grado bancario (SSO vía Azure MSAL) y trazabilidad histórica completa de cada dato y movimiento

RESULTADOS

• BCI Asset Management opera hoy fondos y carteras administradas desde un único sistema operativo de portafolio, riesgo y reportería, eliminando la fragmentación entre módulos
• Visibilidad sobre la operación completa de los fondos, con atribución de rendimiento detallada (efecto precio, FX y cruzado) y benchmarking automático disponible cada mañana antes de la apertura de mercado
• Inversiones y riesgo trabajan con métricas homogéneas (attribution, TE, DV01, factor exposure, Sharpe, Sortino, VaR) para todo el lineup de fondos, en tiempo real
• El compliance pre y post-trade queda embebido en la operación diaria, con alertas tempranas de incumplimiento (LimitBreach) que reducen la exposición regulatoria antes de que el riesgo se materialice